¿Confirman los datos de alquileres vacacionales el auge de los viajes en Europa y los buenos resultados de Booking.com?

Como gestor de alquileres de corta duración, ¿cómo puedes utilizar datos de demanda y oferta para confirmar lo que ves en tus reservas o en las calles a tu alrededor? ¿Cómo puedes también usar estos datos para dar sentido a lo que escuchas de compañías como Airbnb y Booking cuando hablan de su rendimiento financiero? Para ver cómo usar los datos para verificar lo que escuchas y ves, utilicemos el ejemplo del mercado europeo de alquileres de corta duración en julio de 2022. Para ello, aprovecharemos el último informe mensual de AirDNA y veremos si sus datos pueden explicar:

• La sensación de que las ciudades europeas están una vez más llenas de viajeros de toda Europa y Norteamérica.
• Por qué los datos de demanda de Booking.com solo superaron a los de Q2 2019 en Q2 2022, mientras que los de Airbnb han estado por encima de los niveles de 2019 desde 2021.

Las calles de las ciudades europeas vuelven a parecerse y sonar a la Torre de Babel

Desde junio de 2022, las calles de las ciudades europeas finalmente vuelven a parecerse y sonar a la Torre de Babel: si das un paseo por las calles de París, Florencia o Lisboa, puedes escuchar múltiples idiomas hablados. Placas de autos de diversas procedencias vuelven a adornar las carreteras y autopistas de Europa: alemanes en los Países Bajos, holandeses y belgas en Francia, franceses en Italia y España, etc. La guerra en Ucrania ha añadido placas ucranianas a la mezcla en todo el continente. Finalmente, los estadounidenses han regresado en grandes números, favorecidos por la debilidad del euro frente al dólar (-15% en los últimos 12 meses). 

Usando el informe de AirDNA sobre el estado del alquiler vacacional en Europa en julio de 2022, veamos si podemos respaldar con datos algunos de estos hechos anecdóticos. Por ejemplo: 

• ¿Muestran los datos que los viajes internacionales y transfronterizos han vuelto a los niveles de 2019?
• ¿Podemos ver en los datos que grandes mercados urbanos como París y Lisboa se han recuperado?

Los viajes internacionales han regresado a Europa con fuerza, tras dos años de restricciones intermitentes

Por ejemplo, esto es lo que AirDNA menciona sobre el crecimiento en reservas internacionales en Airbnb en Q2 2022 (abril, mayo y junio de 2022) frente a Q2 2021 (abril, mayo y junio de 2021):

En el Q2 2022, Hungría, Grecia y Croacia vieron respectivamente un aumento de 342.1%, 116.5% y 80.4% en las reservas de Airbnb hechas por viajeros internacionales año tras año, mientras que las reservas hechas por viajeros nacionales en el mismo periodo comparativo disminuyeron en cada uno de estos países.

Tal vez los confinamientos se hayan difuminado en nuestra memoria, pero recordarás que algunos países incluso añadían nuevas restricciones en la primavera de 2021. Por ejemplo, Francia impuso un confinamiento total desde el 3 de abril al 29 de abril de 2021, durante el cual la gente no podía desplazarse a más de 10 km de su casa. Los toques de queda en Francia terminaron completamente el 30 de junio de 2021. Así que, con solo este ejemplo de un destino turístico principal, puedes imaginar que el Q2 2021 no fue el mejor trimestre para los profesionales del viaje en Europa.

El gráfico a continuación también observa la diferencia en las reservas de Airbnb en Q2 2022 frente a Q2 2021. Para un grupo seleccionado de ciudades como Dublín, Florencia y Roma, muestra que el número de reservas hechas por viajeros internacionales ha aumentado entre un 150% y 800% en comparación con 2021 (en verde en el gráfico). También muestra que, en estas ciudades, el número absoluto de reservas hechas por viajeros nacionales (por ejemplo, irlandeses en Dublín o italianos en Florencia y Roma) realmente disminuyó.

Armado con estos datos, puedes encontrar razones para respaldar la sensación de que las ciudades italianas pasaron de monolingües en 2020 y 2021 a multilingües en 2022, con llegadas internacionales aumentando más del 500% en Florencia, 400% en Roma y 300% en Venecia, por ejemplo.

La demanda y la oferta están regresando a los mercados urbanos europeos, pero aún por debajo de los niveles de 2019 en algunos lugares

En el gráfico a continuación, AirDNA ha recopilado datos de los 50 mercados europeos más grandes. Muchos de ellos corresponden a grandes ciudades. Así que los usaremos como referencia para comprender lo que sucede en los mercados urbanos.

En cuanto a la demanda, puedes ver que ha crecido más del 100% en comparación con 2021 en febrero, marzo, abril, mayo y junio. La demanda de julio «solo» aumentó más del 50%. Claro está, estos números partían de un nivel muy bajo, dadas las devastadoras cifras de 2020 y 2021 para los viajes urbanos en Europa. Por ejemplo, en julio de 2022, la demanda total en Dublín seguía siendo un 62,7% inferior a la de 2019. Así que, aunque la demanda está por encima de los números de 2021, aún estamos por debajo de los niveles de 2019 en muchas grandes ciudades.

Lo mismo sucede con la oferta: siguió estando un 29,5% por debajo de 2019 en julio en estos 50 principales mercados (como referencia para grandes ciudades). Ten en cuenta que la oferta está «solo» a -4% de 2019 para el mercado europeo en general, según datos de AirDNA. Significa que el número de anuncios disponibles se ha recuperado más rápido en los mercados no urbanos. La oferta en los 50 principales mercados solo empezó a crecer de nuevo en mayo de 2022, pero el ritmo se está acelerando.

La empresa europea de viajes Booking.com se recupera mucho más tarde que la estadounidense Airbnb

Al analizar los resultados financieros de Booking.com y Airbnb, resulta llamativo ver que los datos de demanda de Booking solo empezaron a superar los niveles de 2019 en Q2 2022. Así, la compañía tardó dos años en volver al mismo número de noches reservadas que en 2019. Mientras tanto, los datos de demanda de Airbnb superaron los de 2019 en 2021. No tuvieron que esperar hasta 2022. ¿Puede ayudarnos aquí de nuevo la información de AirDNA?

No es un secreto que la oferta y demanda de Booking.com está muy orientada hacia Europa. Más aún si hablamos de su oferta de alquileres de corta duración. Por el lado del consumidor, Booking.com no es un nombre familiar en EE.UU., a pesar de que ha invertido en un comercial del Superbowl hace unos meses. También le ha costado atraer anfitriones estadounidenses, ya que a su producto le faltaban funciones clave como seguro de responsabilidad hasta hace poco.

Mientras tanto, antes de la pandemia, Airbnb había logrado casi equilibrar sus operaciones entre EE.UU. y Europa: en 2019, Norteamérica representaba el 41% de los ingresos de Airbnb, mientras que Europa, África y Oriente Medio (EMEA) representaban el 40% (ver prospecto de salida a bolsa de Airbnb).

Así que, lo que suceda en Europa impacta aún más a Booking.com que a Airbnb. Por ejemplo, la demanda de alquileres de corta duración regresó en EE.UU. más rápido que en Europa. Podemos verlo al comparar estos dos gráficos de AirDNA sobre la demanda en EE.UU. y luego en Europa. Como puedes ver abajo, la demanda comenzó a superar los niveles de 2019 desde abril de 2021 en EE.UU. mientras que, en Europa, la demanda solo alcanzó los niveles de 2019 en enero de 2022, es decir, 9 meses más tarde.

La demanda de alquileres de corta duración en EE.UU. comienza a superar los niveles de 2019 en abril de 2021

La demanda europea de alquileres de corta duración comienza a superar los niveles de 2019 en enero de 2022

Este gráfico ayuda a explicar por qué Airbnb, que es más fuerte en EE.UU. que Booking.com, vio un incremento anterior y más alto en reservas durante 2021.

En cuanto a la oferta, como notamos arriba, el número de anuncios ha vuelto a crecer, aunque solo desde mayo de 2022. El ritmo se acelera, con un aumento del 19,2% en la oferta en julio de 2022 vs julio de 2021. Esto puede explicar por qué Booking.com dice que ha notado incrementos récord en la incorporación de nuevos anuncios. Booking.com vio, en Q2 2022, «el mayor aumento secuencial neto en propiedades de alojamiento alternativo desde 2019». Actualmente, la compañía presume de 6,6 millones de anuncios de alojamiento alternativo, de los cuales aproximadamente 2/3 son alquileres de corta duración.